Explicación de los inventarios FIFO y LIFO

Elegir el método de valuación de inventarios adecuado es una decisión crucial para las empresas. Decidir entre FIFO o LIFO afecta todos los aspectos, desde los impuestos hasta la forma de gestionar las existencias. En este artículo, analizaremos las diferencias entre los métodos FIFO y LIFO y le ayudaremos a decidir cuál es el mejor para su empresa.

¿Qué son FIFO y LIFO?

FIFO y LIFO son métodos comunes de valuación de inventarios utilizados para comprender el valor de las existencias no vendidas en el balance e informar sobre métricas financieras clave como el costo de los bienes vendidos. Tanto el FIFO como el LIFO están aprobados por los PCGA –los Principios contables generalmente aceptados que se utilizan en Estados Unidos. Sin embargo, las Normas Internacionales de Información Financiera, o NIIF, sólo aceptan el método FIFO.

FIFO (primero en entrar, primero en salir)

El método FIFO, o primero en entrar, primero en salir, supone que los artículos más antiguos que ha comprado o creado son los primeros que utiliza o vende. Cuando llegan nuevas existencias, los artículos más antiguos se desplazan a la parte delantera para que se vendan primero. De este modo, nada se echa a perder y nada queda obsoleto.

Con este método, el costo final de su producto se basa en el precio que pagó por el inventario más antiguo. El método de valuación de existencias FIFO es ideal para las empresas que trabajan con productos perecederos o productos que pueden perder valor rápidamente, como los alimentos o los aparatos tecnológicos.

LIFO (último en entrar, primero en salir)

El método LIFO, o último en entrar, primero en salir, es un método de valuación que asume que el inventario más reciente que ha comprado o producido es el primero en venderse o utilizarse. Con el método LIFO, el costo del inventario de la última compra se utiliza para el costo de los bienes vendidos (COGS) en sus estados financieros. La valuación del inventario LIFO puede ser útil cuando los precios suben, ya que ajusta los costos más elevados a las ventas. Sin embargo, puede dejar su inventario más antiguo valuado a precios obsoletos.

El método LIFO es útil en sectores en los que los precios cambian a menudo o en los que es importante reducir la base imponible durante la inflación. Sin embargo, hay que tener en cuenta que las normas internacionales de contabilidad no aceptan el método LIFO, por lo que las empresas estadounidenses que operan a escala internacional siempre declaran el valor de las existencias utilizando ambos métodos.

Otros métodos contables habituales

Existen otros métodos de valuación de existencias que puede considerar utilizar. La identificación específica (SI, por sus siglas en inglés) registra el costo de cada artículo concreto del inventario. Como tal, puede ser engorroso y a menudo se reserva para artículos de alto valor o únicos, hechos por encargo.

El costo promedio ponderado (CPP) calcula el costo promedio de todos los artículos disponibles en su inventario a lo largo de un periodo de tiempo. Resulta útil para suavizar las fluctuaciones de precios y suelen utilizarlo las empresas con grandes inventarios de productos indiferenciados.

¿Por qué utilizar el método FIFO?

A continuación, explicaremos por qué debería considerar el método FIFO como su método de gestión de inventarios:

• Fácil gestión del inventario. El método FIFO facilita la gestión de las existencias porque garantiza que los artículos más antiguos se vendan o utilicen primero. Esto es especialmente importante si se trata de productos que pueden estropearse o caducar, como alimentos o artículos tecnológicos. Al utilizar primero las existencias más antiguas, se reducen los desechos y se mantiene fresco el inventario.
• Estados financieros precisos. El método FIFO ofrece a menudo una imagen más precisa del valor de su inventario porque hace coincidir el costo de las existencias más antiguas con sus ventas. Este método suele coincidir con la forma en que se mueven las mercancías en su empresa, lo que facilita el seguimiento y la notificación de los costos.
• Menor riesgo de que las existencias queden obsoletas. Con el método FIFO, es menos probable que las existencias más antiguas se queden estancadas y se vuelvan obsoletas. Este método le ayuda a eliminar regularmente los artículos más antiguos, para que no tenga que quedarse con productos que no se pueden vender.
• Mejores beneficios en caso de inflación. Cuando los precios suben, el método FIFO puede reducir los costos de los bienes vendidos (COGS) porque se basa en existencias más antiguas y baratas. Esto significa mayores márgenes de rentabilidad, ya que está vendiendo a los precios actuales pero utilizando existencias más antiguas y de menor costo.
• Informes fiscales más sencillos. El método FIFO se acepta tanto en las normas contables estadounidenses como en las internacionales, lo que lo convierte en una opción sencilla para las empresas que necesitan seguir diversas normas de presentación de informes. Esto contribuye a agilizar el proceso de información fiscal.

¿Por qué no elegir el método FIFO?

Aunque el método FIFO tiene muchas ventajas para el fabricante adecuado, también presenta inconvenientes. Veamos con más detalle por qué el método FIFO puede no ser la elección correcta para su método de gestión de inventarios.

• Impuestos más altos en la inflación. Cuando los precios suben, el método FIFO puede dar lugar a impuestos más altos porque iguala los costos de inventario más antiguos y baratos con los precios de venta actuales. Esto aumenta la rentabilidad declarada, lo que puede suponer una mayor factura fiscal.
• Márgenes de rentabilidad menos realistas en mercados alcistas. El método FIFO puede no darle una imagen real de sus márgenes de beneficio en un mercado en el que los precios aumentan constantemente. Dado que utiliza costos más antiguos, su rentabilidad puede parecer mejor sobre el papel de lo que en realidad es, lo que puede llevarle a tomar decisiones empresariales menos informadas.
• Posibilidad de existencias obsoletas en los libros contables. Aunque el método FIFO ayuda a mover primero las existencias más antiguas, puede dejarle con existencias obsoletas en los libros contables, especialmente si sus ventas no coinciden con sus compras más recientes. Esto puede dar lugar a inexactitudes en sus estados financieros a lo largo del tiempo.
• No es lo mejor para los artículos no perecederos. Si su inventario no se estropea ni caduca, es posible que el método FIFO no le ofrezca las mismas ventajas. El método LIFO es el más adecuado para maximizar la rentabilidad y gestionar los costos con eficacia.

¿Por qué utilizar el método LIFO?

A continuación explicaremos por qué el método LIFO puede ser el adecuado para su empresa:

• Beneficios fiscales cuando suben los precios. El método LIFO puede ser útil cuando suben los costos, ya que hace coincidir las existencias más nuevas y de mayor precio con las ventas actuales. Esto puede reducir su base imponible y, a su vez, reducir su factura de impuestos.
• Refleja mejor los costos actuales. El método LIFO le ofrece a menudo una visión más realista de sus márgenes de rentabilidad durante la inflación. Al utilizar los costos más recientes, sus estados financieros reflejan mejor lo que está sucediendo en la economía, ayudándole a tomar decisiones empresariales más inteligentes.
• Ideal para artículos no perecederos. Si sus productos no se estropean ni pierden valor con el tiempo, el método LIFO puede ser una buena opción. Le permite mantener las existencias más antiguas en los libros contables a costos más bajos, al tiempo que utiliza los precios más recientes para la contabilidad.
• Mantiene unas finanzas realistas. El método LIFO ayuda a evitar que las existencias más antiguas y de menor costo inflen artificialmente los estados financieros, lo que resulta especialmente útil si los precios cambian con frecuencia en su sector.

¿Por qué no elegir LIFO?

El método LIFO tiene sus ventajas, pero no es para todo el mundo. A continuación explicaremos por qué el método LIFO puede no ser la mejor opción para su empresa:

• No se acepta en todo el mundo. Un gran inconveniente del método LIFO es que no está permitido por las normas internacionales de contabilidad (NIIF). Si usted opera en todo el mundo o planea expandir su negocio, esto puede ser un problema importante.
• Valores de inventario desfasados. El método LIFO puede dejar el inventario más antiguo en sus libros contables a costos más bajos, lo que podría no reflejar el valor actual de ese inventario. Esto puede crear una brecha entre lo que tiene y lo que se muestra en sus finanzas.
• Menores beneficios en un mercado bajista. Si los precios están bajando, el método LIFO puede hacer que su rentabilidad parezca menor, ya que utiliza los costos más elevados del inventario reciente. Esto puede hacer que su empresa parezca menos rentable de lo que en realidad es.
• Seguimiento más complicado. El método LIFO exige llevar registros detallados, sobre todo en lo que respecta al seguimiento de los distintos niveles de costos de inventario. Esto puede hacer que su contabilidad sea más compleja y requiera más tiempo.

¿Cuál es la mejor opción para su empresa?

Decidirse entre FIFO y LIFO puede ser una elección complicada. ¿Qué es lo mejor para su empresa? A continuación explicaremos cómo averiguarlo:

¿Su inventario es perecedero o no perecedero?

Si fabrica productos que pueden caducar, como alimentos o productos farmacéuticos, FIFO puede ser su mejor opción. Esto se debe a que el método FIFO garantiza que se vendan primero los artículos más antiguos. En una línea similar, merece la pena mencionar FEFO (primero en caducar, primero en salir), que es muy similar a FIFO, pero funciona específicamente en función de las fechas de caducidad de los productos. Si sus productos no se estropean (como en ferretería o muebles), LIFO puede ser la mejor opción. El método LIFO ajusta los costos más recientes a las ventas actuales, lo que resulta muy útil cuando suben los precios.

¿Cómo afectará a sus impuestos?

El método de inventario que elija puede tener un gran impacto en sus impuestos. El método LIFO puede reducir sus ingresos imponibles durante la inflación porque utiliza el inventario más reciente y de mayor costo. ¿Cuál es el resultado? Es posible que deba menos impuestos. Sin embargo, tenga en cuenta que el método LIFO no está aceptado en las normas internacionales de contabilidad (NIIF). Si su empresa está radicada en EE.UU., LIFO puede ser una opción, pero si opera en todo el mundo o planea expandirse internacionalmente, no podrá ceñirse sólo a LIFO.

¿Cuál es la situación actual de la economía?

¿La economía está experimentando inflación o deflación? Puede que usted no se dé cuenta del papel tan importante que desempeña la economía en su elección entre FIFO y LIFO.

Cuando nos encontramos en un periodo inflacionista y los precios suben, el método LIFO puede ayudarnos a gestionar el aumento de los costos. Esto se debe a que LIFO refleja los costos más actuales (más altos). Pero el inconveniente es que el método LIFO puede hacer que su rentabilidad parezca menor. Por otro lado, es más probable que el método FIFO muestre mayor rentabilidad sobre el papel porque utiliza los costos más antiguos y baratos. Dicho esto, el método FIFO también puede dar lugar a una factura fiscal más elevada.

¿Con qué rapidez se mueve su inventario?

¿Tiene una rotación de inventario rápida o lenta? ¿Con qué rapidez se venden sus productos? Si sus productos entran y salen rápidamente y tiene una rotación rápida, el método FIFO podría ser la mejor forma de proceder. El método FIFO mantiene fresco el inventario y garantiza que siempre se vendan primero las existencias más antiguas. Pero si su inventario se mueve más lentamente, LIFO podría ayudarle a gestionar mejor los costos, especialmente cuando los precios están subiendo.

¿ Qué tan fácil es implementar el método de inventario?

El método FIFO suele ser más sencillo. Es relativamente fácil de implementar y gestionar en el día a día. El método LIFO, en cambio, puede ser más complejo porque requiere un seguimiento detallado.

Al final, la mejor opción para su empresa depende de lo que se adapte a sus necesidades y objetivos. Si piensa en cómo afecta cada método a su inventario, impuestos, informes financieros y operaciones diarias, puede elegir el método que ayude a su negocio a funcionar sin problemas y seguir siendo rentable.

Cómo puede ayudar el software de gestión de inventarios

La valuación y gestión de inventarios puede ser un reto, sobre todo en entornos de ritmo acelerado en los que las existencias se mueven con rapidez, pero el uso de un software de gestión de inventarios le ayudará. A continuación explicaremos cómo:

Elimina las conjeturas sobre el inventario

En lugar de decidir manualmente qué existencias vender primero, el programa lo hace por usted. Si elige FIFO, vende automáticamente primero los artículos más antiguos. Si prefiere LIFO, mueve primero las existencias más nuevas, lo que resulta práctico si los precios están subiendo.

Gestión y seguimiento de los niveles de existencias

Con el software, puede ver en tiempo real lo que hay en existencias y lo que se está agotando. Un software de gestión de inventarios adecuado lo controla todo, desde números de serie y lotes de producción, hasta los pedidos entrantes y los costos asociados, para que siempre sepa qué se mueve rápido y qué no.

Simplifica las finanzas

A la hora de elaborar informes, el software se encarga de los números. Calcula el costo de los bienes vendidos (COGS) y ajusta el valor de su inventario en función de si está utilizando FIFO o LIFO. Esto facilita la declaración de la renta y mantiene la exactitud de los registros financieros, lo que resulta muy útil cuando hay que tratar con Hacienda.

Se adapta a su negocio

Cada negocio es diferente, y un buen software le permite personalizarlo para que se adapte a sus necesidades. Tanto si se trata de artículos perecederos como de productos duraderos, puede configurarlo para gestionar su inventario de la forma que mejor le convenga.

Le ayuda a cumplir con la normativa

Si opera a escala internacional, debe seguir las normas contables internacionales. El software de gestión de inventarios (IMS) puede ayudarle a ceñirse al método FIFO, garantizándole que cumple las normas independientemente de dónde opere.

En resumen, el software de gestión de inventarios elimina las complicaciones de la valuación de inventarios. Automatiza la contabilidad de existencias y el costeo de los productos, le mantiene informado con actualizaciones en tiempo real y se asegura de que su empresa se mantiene en el camino correcto.

Principales aspectos a tener en cuenta

• Elija su método de valuación de inventarios en función de los tipos de productos que tenga, como FIFO para productos con fecha de caducidad o LIFO para productos no perecederos.
• Asegúrese de que el método de valuación de inventarios elegido se ajusta a las necesidades fiscales y al alcance geográfico de su empresa.
• Compruebe los requisitos de cumplimiento para asegurarse de que el método de valuación de inventarios elegido es aceptable en la jurisdicción en la que opera.
• El inventario de rotación rápida podría beneficiarse del método FIFO para mantener las cosas frescas, mientras que las existencias de rotación lenta podrían gestionarse mejor con el método LIFO.
• El método FIFO suele ser más sencillo y fácil de aplicar, mientras que el método LIFO puede ser más complejo y requerir un seguimiento detallado.

Preguntas frecuentes

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